60か月のうち4か月はSPYを上回っていました。
同じ開始額・配当再投資
選択配分 CAGR +2.2%
SPY CAGR +12.0%
網掛け: 主な市場危機 弱気相場 (2022)
オールシーズンズ・ポートフォリオ
ETF 5本 · コモディティ · 金 · 米国中期国債
構成資産を見る
コモディティ · 金 · 米国中期国債 · 米国長期国債 · 米国株式市場全体
この配分の出典
レイ・ダリオ（トニー・ロビンズによるインタビュー） · 『Money: Master the Game』 · 2014
別名: オールウェザー・ポートフォリオ · All Seasons Portfolio
株式30・長期国債40・中期国債15・金7.5・コモディティ7.5。レイ・ダリオが個人投資家向けに簡略化して紹介した配分です。
| 出典の資産 | 比率 | LifolioのETF |
|---|---|---|
| 米国株式 | 30% | VTI |
| 米国長期国債 | 40% | TLT |
| 米国中期国債 | 15% | IEF |
| 金 | 7.5% | GLD |
| コモディティ | 7.5% | DBC |
原書の名前はオールシーズンズで、ブリッジウォーターの機関向けオールウェザー・ファンドとは異なる個人向け配分です。本は株式部分の例としてS&P500またはより分散した指数を挙げ、LifolioはVTIを使います。長期国債は20〜25年、中期国債は7〜10年です。
出典は年1回リバランスします。このページの数値はLifolioの標準条件（毎月リバランス）で計算しています。
出典: portfoliocharts.com rationalreminder.ca
引用した人物・機関との提携や承認の関係はありません。数値はLifolioの標準条件で計算した過去のシミュレーションです。出典確認日：2026-11-01
- 1万ドル一括投資
- 毎月リバランス
- 配当再投資
- 比較基準 SPY
- 税金・手数料なし
- 1万ドルは
- $11,142 SPYのみなら $17,597 SPY比 −$6,455
- 年平均リターン
- +2.2% SPY +12.0% SPY比 -9.8pt
- 最大下落率（月末）
- -22.2% SPY -23.9% SPY比 +1.7pt 底から23か月で回復
- 期間末の高値比
- -1.1% 2026-10
この構成のポイント
- 資産クラス別では債券 55% · 株式 30% · コモディティ 15%です。
- 直近12か月の配当利回りは3.0%です。計算では配当を再投資しています。
- 弱気相場 (2022)には-19.1%で、同じ期間のSPYは-19.7%でした。
概要 ⌄
配分を比較
同じ銘柄を異なる比率で組んだ結果です。行を選ぶと以下がその比率に変わります。
Lifolio内の探索記録であり、投資成果や選好を示すものではありません。
成長
1万ドルから始め、同じ期間のSPYと並べて見ます。網掛けは主な市場危機です。
下落と回復
月末基準の高値からの下落です。0%に近いほど下落が小さいことを示します。
最大の下落は-22.2%で、底から23か月で回復しました。
0%未満が損失期間です
年別リターン
1月から12月まで揃った年のみ数えます。表にはその年の中で最も深かった下落(年中最安)も載せています。
完結した4年のうち、損失1回、SPYを上回った年0回
表で見る
| 年 | 選択配分 | SPY | 年中最安 |
|---|---|---|---|
| 2025 | +13.0% | +17.7% | -2.1% |
| 2024 | +5.3% | +24.9% | -4.0% |
| 2023 | +9.8% | +26.2% | -9.9% |
| 2022 | -19.7% | -18.2% | -21.8% |
いつ買ったかによって
期間内の毎月を開始点として、1年・3年・5年保有した場合をすべて数えます。
観測区間は重複し、独立した標本ではありません。この割合は将来の利益の確率を意味しません。
構成
選択した配分の銘柄と各商品の説明です。
- TLTiShares 20+ Year Treasury Bond ETF 40%
残存期間20年超の米国債に投資するETFです。
- VTIVanguard Morningstar Total Stock Market ETF 30%
米国株式市場全体に投資するETFです。
- IEFiShares 7-10 Year Treasury Bond ETF 15%
残存期間7〜10年の米国債に投資するETFです。
- DBCInvesco DB Commodity Index Tracking Fund 7.5%
- GLDSPDR Gold Shares 7.5%
金価格へのエクスポージャーを提供する投資商品です。
質問・計算基準
選択した配分の計算条件と結果の読み方を確認します。
オールシーズンズ・ポートフォリオはどの銘柄を組み入れていますか？
iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT): 残存期間20年超の米国債に投資するETFです。 Vanguard Morningstar Total Stock Market ETF (VTI): 米国株式市場全体に投資するETFです。 iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF (IEF): 残存期間7〜10年の米国債に投資するETFです。 Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) SPDR Gold Shares (GLD): 金価格へのエクスポージャーを提供する投資商品です。
オールシーズンズ・ポートフォリオのリターンとリスクはどうでしたか？
2021-10-29から2026-10-30までの年率リターンは+2.2%、最大下落率は-22.2%、シャープレシオは-0.11でした。
SPYだけを買った場合と比べてどうでしたか？
2021-10-29から2026-10-30までの年平均リターンは、この配分が+2.2%、SPYが+12.0%でした。 同じ期間の最大下落率はこの配分が-22.2%、SPYが-23.9%でした。
オールシーズンズ・ポートフォリオは最大でどれだけ下落し、元に戻るまでどれくらいかかりましたか？
選択した5年間で月末基準の最大の下落は、2021-12の高値から2023-10までの-22.2%で、安値から23か月後に以前の高値を回復しました。
オールシーズンズ・ポートフォリオで損失が出た年は何回ありましたか？
完結した4年のうち1年で損失が出ました。最も悪かったのは2022年（-19.7%）です。
配当、税金、為替は反映されていますか？
配当は再投資し、結果はUSD基準です。税金、円などの為替変動、売買手数料は反映していません。この結果は米国上場ETFで計算しており、KODEX・TIGERなど韓国上場ETFはバックテストで直接組み入れられます。