基準と候補を比較

USD基準 · 為替変動を反映

2016-11-30～2026-09-30・月次観測 119件

運用前提

可能な組み合わせは同じで、方法ごとに推奨点と配分が変わります。

均等ウェイト基準最大シャープ最小ボラティリティ

効率的フロンティア上の選択可能な全ポートフォリオ

効率的フロンティア上の選択可能な全ポートフォリオ
基準	期待収益率	期待ボラティリティ	シャープ
フロンティア候補 1	5.9%	11.0%	0.31
フロンティア候補 2	6.3%	11.1%	0.35
フロンティア候補 3	6.7%	11.1%	0.38
フロンティア候補 4	7.2%	11.1%	0.42
フロンティア候補 5	7.6%	11.2%	0.46
フロンティア候補 6	8.0%	11.3%	0.49
フロンティア候補 7	8.4%	11.4%	0.53
フロンティア候補 8	8.9%	11.5%	0.56
フロンティア候補 9	9.3%	11.7%	0.59
フロンティア候補 10	9.7%	11.8%	0.62
フロンティア候補 11	10.2%	12.0%	0.64
フロンティア候補 12	10.6%	12.2%	0.67
フロンティア候補 13	11.0%	12.4%	0.69
フロンティア候補 14	11.4%	12.6%	0.71
フロンティア候補 15	11.9%	12.8%	0.73
フロンティア候補 16	12.3%	13.1%	0.75
フロンティア候補 17	12.7%	13.3%	0.77
フロンティア候補 18	13.2%	13.6%	0.79
フロンティア候補 19	13.6%	13.8%	0.80
フロンティア候補 20	14.0%	14.1%	0.82
フロンティア候補 21	14.5%	14.4%	0.83
フロンティア候補 22	14.9%	14.7%	0.84
フロンティア候補 23	15.3%	15.0%	0.85
フロンティア候補 24	15.7%	15.4%	0.86

ポートフォリオ最適化の結果の読み方

選んだ資産の過去の月次リターンを使い、配分ごとの期待リターンとリスクを推定します。同じ資産と計算条件で、目的によって配分がどう変わるかを比較できます。

初期の比較基準は、すべての資産を同じ比率にした配分です。ポートフォリオを読み込むと、その配分を基準に5つの最適化結果を比較します。

この結果は2016-11-30から2026-09-30までの月次観測値119件を使って計算しています。指定した年数と実際の計算期間が異なる場合があるため、結果に表示された期間を確認してください。

データ基準日: 2026-10-29

USD建ての月次リターンの過去平均と標本共分散を年率換算し、期待リターンとリスクを推定します。毎月の目標比率へのリバランス、配当再投資、取引コスト0bpを前提とし、税金と物価上昇は反映しません。

各資産の比率は0%〜100%の範囲で、合計は100%です。比率の制約を変えると、比較できる配分と最適化結果も変わります。

表示されたリターンと配分は過去データに基づく推定であり、将来の最適配分やリターンを保証するものではありません。期間や資産の選択によって結果は変わります。選んだ配分は、バックテストで損失期間や運用条件と併せて確認してください。